오늘은 삼보산업 주식의 적정주가와 주가전망에 대해 알아보도록 하겠다. 최근 분석한 기업에 대한 분석글은 아래 링크를 통해 볼 수 있다.
| 최근 분석글 ▲젬백스링크 주식 적정주가는? ▲쌍방울 주식 적정주가는? ▲대창솔루션 주식 적정주가는? |
▲▲▲삼보산업은 알루미늄 합금과 제조 및 판매업을 영위할 목적으로 1974년 02월 08일에 설립되었으며, 1993년 11월 30일자로 코스닥시장에 상장되어 매매 개시됐다. 알루미늄 합금산업은 대표적인 재활용 산업이며, 재용해를 통해 생산된 동사의 합금제품은 대부분 자동차부품 소재용으로 사용되고 있다. 완성차 업계와 알루미늄 부품업계의 성장은 글로벌 경기 변화에 따라 영향을 많이 받고 있다고 한다. 그렇다면 삼보산업 주식의 적정주가는 얼마인지, 앞으로 주가 전망은 어떨지 알아보도록 하겠다.
삼보산업 재무제표 분석
1. 매출실적 및 자산 상황
▲▲▲먼저 매출실적을 보면 2019년에 약 350억 원이라는 큰 금액이 증가했지만 2020년에 약 200억 원이 다시 감소했다. 그러나 영업이익은 오히려 계속 증가세임을 알 수 있다. 당기순이익의 적자금액은 2019년 대비 약 33억 원 감소한 것을 볼 수 있다.
▲▲▲자산을 보면 이 역시 2019년에 증가했다가 2020년에 다시 감소했다. 그러면서 2018년 자산과 같아졌다. 2019년 자산이 감소한 이유는 자본이 감소했기 때문이다. 부채는 오히려 약 90억 원이 증가했고, 자본은 약 120억 원 가량이 감소했다.
▲▲▲포괄손익계산서에 따르면 3분기까지 매출실적은 꾸준히 감소했다가 4분기에 다시 크게 증가했다. 그러나 매출원가는 오히려 3분기에 증가한 것을 볼 수 있다. 그리고 4분기에 더욱 증가했다. 판매비와 관리비는 매 분기 비슷하게 기록하고 있다. 올해 1분기 실적을 보면 작년 가장 많은 실적을 기록한 4분기보다 더 증가한 것을 볼 수 있다. 그러면서 매출원가, 판매비와 관리비가 증가하여 영업이익은 작년 4분기와 비슷하게 기록했다.
2. 현금흐름
다음은 삼보산업의 영업활동 현금흐름을 보도록 하자.
▲▲▲현금흐름표에 따르면 현금유출이 없는 비용에서 4분기에 가장 많이 잡혀있음을 볼 수 있다. 그리고 1, 2, 3분기에도 4분기에는 안되지만 많은 비용이 잡힌 것을 볼 수 있다. 영업활동으로 인한 자산부채에서는 1, 3분기에 현금흐름을 확보했다. 그러면서 2020년 영업활동 현금흐름은 289억 원으로 당기순이익인 -71억 원보다 훨씬 많은 금액을 기록해줬다.
3. CAPEX 및 각종 비율
▲▲▲CAPEX는 2020년에 매우 크게 증가함을 알 수 있다. 그럼에도 불구하고 영업활동 현금흐름이 좋았기 때문에 FCF는 플러스를 기록했다. ROE는 당기순이익의 적자로 매년 마이너스를 기록하고 있고, 부채비율은 641.8%로 상당히 높은 수치이다. BPS는 462원으로 매년 감소하고 있다.
삼보산업 주가 분석
1. 삼보산업의 적정주가는?
▲▲▲그렇다면 삼보산업의 적정주가는 얼마인지 계산해보자. 2020년 영업이익이 88억 원이고 멀티플 10을 부여하면 적정 시가총액은 880억 원이 되겠다. 즉, 적정주가는 2,310원이 되겠다. 현재 주가가 2,155원이니 적정주가와 거의 유사한 것을 알 수 있다.
2. 삼보산업 주식 차트
이번에는 주식차트 분석을 통해 주가흐름을 파악해보자.
▲▲▲주가 흐름을 보면 작년 11월 초부터 주가는 급등하기 시작했다. 그리고 올해 2월에 다시 주가는 급락했는데 5월에 다시 급등했다가 다시 급락하고 있다. 현재 삼보산업의 주가가 요동치는 이유는 이준석 테마주이기 때문이다. 최근 주가가 급등한 상황에서 주가가 급락한 것이고, 올해 초에 비교했을 때 주가는 더욱 급락할 가능성이 커보인다. 게다가 현재 주가는 기업가치 대비 적정하기 때문에 굳이 큰 리스크를 안고 들어갈 이유는 없어보인다.
※ 투자는 본인 책임입니다. 투자는 항상 본인의 판단으로 하시길 바랍니다.